Laenud eraisikutele ja väikeettevõtetele – millised on ohud ja võimalused?

Peaaegu kaks aastat siinselgi turul tegutsenud Mintose ärimudel erineb konkureerivatest ühisrahastusportaalidest, sest laenud, mida investoritele pakutakse, on juba välja antud ja rahastatud. Mintose platvorm on kui turuplats (ingl marketplace), kus erinevad laenuandjad müüvad enda väljastatud laenusid jupikaupa investoritele. Sealjuures ei müüda ühtegi laenu täies osas investoritele – see kindlustab laenuandja jätkuva huvi laenuvõtja maksekäitumise suhtes.

Kuna kõik laenud on juba enne platvormile jõudmist rahastatud, ei pea võimalik investor muretsema, kas laenusumma ikka kogutakse täis – raha hakkab koheselt intresse teenima. Investor saab minimaalse ajakuluga oma raha kasvama panna, näiteks väikeinvestor Jaak Roosaare on Äripäevaski kirjutanud, kuidas ta paigutas Mintosesse 4000 eurot ning vähem kui 20 minuti jooksul oli see raha 50 euro suuruste juppidena paigutatud MOGO autolaenudesse.

„Kandsin sinna veidi raha proovimiseks ja laenasin kõik raha paari minutiga välja ka,“ kirjeldab Roosaare oma finantsblogis. „Ja pean tunnistama, et mulle meeldib see uus platvorm väga! Erinevalt Bondorast või Omarahast on tegemist tagatisega laenudega – eelkõige siis Läti kinnisvara ja Eesti autodega tagatud. Intressi pakutakse vahemikus 12–15%, investeerida on lihtne ja paigutada saab ühisrahastuse mõistes suhteliselt suuri summasid,“ kiidab investor Roosaare.

Tagatud laenud

Mintose platvormiga on praeguseks liitunud 15 laenuandjat, kes pakuvad väga erinevaid tooteid alustades kiirlaenudest Gruusias ning lõpetades hüpoteeklaenudega Tšehhis. Lai valikuvõimalus on ka üks peamisi põhjuseid, miks see platvorm sobib alustavale investorile – vähese vaevaga on võimalus testida investeerimist erinevatesse laenutoodetesse.

Kui investor soovib oma raha paigutada just Eesti laenudesse, saab Mintose kaudu investeerida MOGO autolaenudesse, mis on tagatud sõidukitega. Lisaks autodele pakutakse laenu ka mootorrataste, paatide, traktorite jm sõidukite tagatisel

MOGO on võtnud endale kohustuse osta tagasi laenud, mis on n-ö hapuks läinud – kui laenuvõtja viivitab maksetega 60 päeva, saab investor tagasi tasumata põhiosa ning lisaks ka kogunenud intressid. Seega, erinevalt teistest ühisrahastusplatvormidest ei pea investor laenu pankrotistumise korral kaotust vastu võtma.

Laenuturgu saab investor enda jaoks sorteerida nii LTV (loan-to-value – laenusumma ja laenu tagatisvara väärtuse suhe – toim), intressimäära kui ka muude kriteeriumite järgi. Näiteks saab välja valida laenud, mis pakuvad intressimääraks 10% ja rohkem, kus LTV ei ületa 80% ja maksed on tehtud õigeaegselt. Samuti on võimalik investeerimisprotsess automatiseerida, kasutades selleks „Auto Invest“ funktsiooni – see tähendab, et piisava rahasumma kogunemisel investeerib süsteem selle investori poolt ette kirjutatud näitajatele vastavatesse laenudesse.

Lisaplussina võib nimetada, et Mintos saadab investorile igal hommikul ülevaate, kuidas laenudel läinud on ja kui palju on ööga intressi teenitud. Suhtlemise poolt on välja toodud nii mitmeski rahafoorumis, ühes näiteks kiidetakse, et „Mintosel on veel üks väga suur eelis Bondora ees, nad nimelt suhtlevad investoritega. Facebookis on grupp Mintos Fellows, kus nende CEO Martin Sulte vastab väga kiiresti igasugustele tekkivatele küsimustele.“

Ohtudest ka

Loomulikult on oluline rõhutada, et iga investeeringuga kaasnevad riskid. Kindlasti ei tohiks ühisrahastus moodustada kellegi pikaajalisest portfellist 100%. Samas on tegu väga hea võimalusega teha esimesed sammud investeerimismaailmas, kuna alustada saab juba 10 euroga. Riske aitab maandada nii mõnegi laenuandja pakutav tagasiostugarantii, samuti on investoril võimalus investeerida vaid reaalse varaga (sõidukid või kinnisvara) tagatud laenudesse.

Arvesse tuleb võtta ka seda, et laenu tagatiseks oleva vara väärtus võib realiseerimisel kukkuda, seda eriti juhul, kui müügiperiood langeb kokku majandussurutisega. Seega võib juhtuda, et kõrgelt hinnastatud tagatise likvideerimisel ei pruugi vara eest saada investeeritud summat ning individuaalse investeeringu tootlus võib osutuda negatiivseks. Siin kehtib aga ühisrahastuse kuldreegel, mis nõuab investeeringute hajutamist – ära hoia kõiki mune ühes korvis!